對(duì)建筑施工企業(yè)應(yīng)對(duì)PPP模式下風(fēng)險(xiǎn)防控的幾點(diǎn)認(rèn)識(shí)
2015-09-23
自2014年11月國(guó)務(wù)院印發(fā)《關(guān)于創(chuàng)新重點(diǎn)領(lǐng)域投融資機(jī)制鼓勵(lì)社會(huì)投資的指導(dǎo)意見(jiàn)》以來(lái)，一個(gè)以“推廣政府和社會(huì)資本合作（PPP）模式，通過(guò)創(chuàng)新投融資機(jī)制，充分發(fā)揮社會(huì)資本特別是民間資本在經(jīng)濟(jì)建設(shè)中的積極作用受到廣泛的重視。各地政府也相繼推出了一批示范項(xiàng)目。同樣，社會(huì)各界也對(duì)這一經(jīng)濟(jì)運(yùn)行模式給預(yù)了高度的關(guān)注。作為中國(guó)建筑業(yè)領(lǐng)軍者的中國(guó)鐵建也利用網(wǎng)絡(luò)視頻這一信息平臺(tái)，邀請(qǐng)中國(guó)PPP學(xué)界第一人，清華大學(xué)王守清教授，對(duì)全系統(tǒng)內(nèi)的有關(guān)領(lǐng)導(dǎo)及相關(guān)業(yè)務(wù)人員進(jìn)行了為期兩天的培訓(xùn)。結(jié)合聆聽(tīng)教授的講課，并通過(guò)課后查閱有關(guān)資料，以加深自身對(duì)這一“新”理念的認(rèn)識(shí)和理解，并就我本人的理解談一些還不算很成熟的體會(huì)，一則算做學(xué)完之后，為鞏固所學(xué)內(nèi)容而補(bǔ)交的一份比較潦草的作業(yè)；二則則渴望能夠同業(yè)界同仁商榷、交流，共同提高。
應(yīng)該說(shuō)，PPP模式并不是新鮮事物，不論在國(guó)外或者國(guó)內(nèi)，都有許多可供借鑒的操作實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)。這個(gè)最早起源于上個(gè)世紀(jì)80年代的英國(guó)，此后傳入中國(guó)，并由一批港商進(jìn)入了中國(guó)高速公路建設(shè)領(lǐng)域，以合資企業(yè)的形式，與多個(gè)省市政府合作，運(yùn)用國(guó)外資本，采用BOT建設(shè)-運(yùn)營(yíng)-轉(zhuǎn)讓）模式,并很快在全國(guó)各主要城市掀起高潮，并延伸到自來(lái)水、地鐵、新城開(kāi)發(fā)、開(kāi)發(fā)區(qū)建設(shè)、燃?xì)?、路橋等領(lǐng)域。雖然有成功的案例，但失敗的例子更多。究其原因，除了在引入之初，由于缺乏相關(guān)的行業(yè)經(jīng)驗(yàn)，政府缺少跟私營(yíng)企業(yè)簽訂公平合理合同的能力，制度和相關(guān)法律法規(guī)體系不夠完善，而引發(fā)公共利益和企業(yè)收益之間沖突和矛盾；對(duì)項(xiàng)目運(yùn)行過(guò)程中所存在的周期長(zhǎng)、中間變數(shù)多等因素缺乏足夠的考量，是項(xiàng)目運(yùn)行的長(zhǎng)期性的經(jīng)濟(jì)和市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)不可預(yù)控。這就不免引發(fā)我們共同對(duì)這一問(wèn)題的深度思考。
首先，新的一輪PPP模式熱潮的興起，不僅參與的機(jī)構(gòu)有了進(jìn)一步的拓展，其涉及的領(lǐng)域、行業(yè)和業(yè)務(wù)板塊也有了進(jìn)一步的拓寬。同時(shí)，PPP模式具有“伙伴關(guān)系、利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)”三大特征；而對(duì)于這個(gè)在新的運(yùn)行模式之下有關(guān)各方權(quán)責(zé)利的劃分和在各自在不同發(fā)展階段目標(biāo)責(zé)任的界定提出了新的更高的要求，這就對(duì)相關(guān)行業(yè)、財(cái)務(wù)、法律、金融、環(huán)境等多方專業(yè)中介咨詢機(jī)構(gòu)提出了更高的發(fā)展要求。同樣，建筑施工企業(yè)要想廣泛的參與其中，借助PPP東風(fēng)實(shí)現(xiàn)企業(yè)發(fā)展的可持續(xù)和轉(zhuǎn)型升級(jí)，打造再次跨越式發(fā)展的新引擎，通過(guò)企業(yè)內(nèi)部結(jié)構(gòu)的優(yōu)化調(diào)整和引進(jìn)吸收，組織和培養(yǎng)一支與之相適應(yīng)的項(xiàng)目運(yùn)作前期的合理定價(jià)，相關(guān)財(cái)務(wù)、法律以及金融風(fēng)險(xiǎn)的管控，項(xiàng)目組織實(shí)施階段各類潛在風(fēng)險(xiǎn)防控等相關(guān)領(lǐng)域的專業(yè)化的復(fù)合型人才的培養(yǎng)，是實(shí)現(xiàn)這一工作規(guī)范有序推進(jìn)的基礎(chǔ)性工作。建筑施工企業(yè)堅(jiān)持以市場(chǎng)為導(dǎo)向的經(jīng)營(yíng)理念，長(zhǎng)期從事作為國(guó)家基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)的施工管理，盡管隨著市場(chǎng)發(fā)展的延伸，不斷探索資本運(yùn)營(yíng)架構(gòu)下的BOT、BT、 BOO、TOO等多種經(jīng)濟(jì)模式，并在國(guó)際通行總承包模式進(jìn)行積極的探索。但由于國(guó)內(nèi)市場(chǎng)機(jī)制的不夠規(guī)范以及各種不可預(yù)測(cè)因素的影響，在這其中雖有不少成功的經(jīng)驗(yàn)可供借鑒，但失敗的教訓(xùn)同樣需要汲取。PPP模式其運(yùn)行的周期比較長(zhǎng)以及所涉及的相關(guān)問(wèn)題的復(fù)雜程度遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)前者。這就需要我們統(tǒng)籌謀劃，建立以相關(guān)行業(yè)領(lǐng)域的一流的專家團(tuán)隊(duì)技術(shù)指導(dǎo)的智庫(kù)，以企業(yè)內(nèi)部相關(guān)業(yè)務(wù)板塊一流的運(yùn)營(yíng)、管理人才組成的腦庫(kù)，以具有豐富現(xiàn)場(chǎng)運(yùn)行組織管理經(jīng)驗(yàn)的生產(chǎn)、項(xiàng)目日常運(yùn)營(yíng)管理的人才隊(duì)伍，進(jìn)而為推進(jìn)PPP模式健康有序，成為推動(dòng)企業(yè)發(fā)展的強(qiáng)大引擎。
其次，強(qiáng)化對(duì)項(xiàng)目運(yùn)作的開(kāi)發(fā)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、工期工效風(fēng)險(xiǎn)、運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的有效管控，是實(shí)現(xiàn)企業(yè)在PPP模式下健康有序發(fā)展的決定性因素。PPP模式由于其項(xiàng)目運(yùn)行模式的周期長(zhǎng),通常模式是由社會(huì)資本承擔(dān)設(shè)計(jì)、建設(shè)、運(yùn)營(yíng)、維護(hù)基礎(chǔ)設(shè)施的大部分工作，并通過(guò)使用者付費(fèi)及必要的政府付費(fèi)獲得合理的投資回報(bào)；政府部門負(fù)責(zé)基礎(chǔ)設(shè)施及公共服務(wù)價(jià)格的質(zhì)量監(jiān)管，以保證公共利益的最大化。這種政出多門的格局必然使項(xiàng)目在運(yùn)行中受到外界許多不確定因素的影響，存在許多潛在的風(fēng)險(xiǎn)。因此，項(xiàng)目立項(xiàng)初期的調(diào)研費(fèi)、可行性研究的相關(guān)費(fèi)、相關(guān)業(yè)務(wù)的各類咨詢費(fèi)。需要政府特許權(quán)協(xié)議，涉及各類復(fù)雜的審批程序，由于諸多不確定因素造成項(xiàng)目不能按照預(yù)期的目標(biāo)推進(jìn)需要應(yīng)對(duì)的各種預(yù)案等等，都構(gòu)成了項(xiàng)目的開(kāi)發(fā)風(fēng)險(xiǎn)。
由于PPP模式是由政府和社會(huì)資本多方參與、周期長(zhǎng)的運(yùn)行模式，項(xiàng)目多采用有限追索的融資方式，而貸款的償還主要靠項(xiàng)目未來(lái)收益，貸款方面比其他方面有更多的風(fēng)險(xiǎn)。因而對(duì)項(xiàng)目的獲益能力及參與方的信譽(yù)必然會(huì)要求更高。這種獲益能力必須是建立在對(duì)項(xiàng)目所在地經(jīng)濟(jì)發(fā)展總量評(píng)估和科學(xué)論證的基礎(chǔ)上，這也不由讓筆者想起多少年前在有關(guān)資料上看到的一種現(xiàn)象，某地要進(jìn)行一項(xiàng)區(qū)域開(kāi)發(fā)進(jìn)行招商，只有幾百億的投入，在項(xiàng)目前期運(yùn)作階段就在招商標(biāo)牌上標(biāo)出了上千億元收益的預(yù)期。這種看上去合理的行為背后卻讓人們對(duì)其是否“誠(chéng)信”大打折扣。這就要求我們?cè)陧?xiàng)目運(yùn)作前期，必須構(gòu)建有各方頂級(jí)專家參與的項(xiàng)目咨詢論證團(tuán)隊(duì)，對(duì)項(xiàng)目運(yùn)行各種要素進(jìn)行科學(xué)的評(píng)估，有效規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)然，項(xiàng)目在建設(shè)階段因各種因素而造成的工期延誤、成本超資等風(fēng)險(xiǎn)，這是作為建筑施工企業(yè)在日常的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)實(shí)踐中經(jīng)常遇到的問(wèn)題，也同樣需要得到高度重視，因?yàn)樗矂?shì)必對(duì)后續(xù)的運(yùn)營(yíng)成本、運(yùn)營(yíng)效益產(chǎn)生影響。
對(duì)于項(xiàng)目建成后的運(yùn)營(yíng)管理就顯得更為重要。比如一項(xiàng)市政道路交通建設(shè)項(xiàng)目，如果采用PPP模式運(yùn)作。在歐美等國(guó)家，會(huì)根據(jù)當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)發(fā)展水平合理定價(jià)，同時(shí)又會(huì)隨時(shí)間等因素進(jìn)行相應(yīng)的調(diào)整，有一個(gè)“利益分割帶”。另一方面，國(guó)外在設(shè)計(jì)一個(gè)項(xiàng)目時(shí)，會(huì)請(qǐng)專門的咨詢機(jī)構(gòu)進(jìn)行評(píng)估設(shè)計(jì)。按照上海財(cái)經(jīng)大學(xué)助理教授王茵介紹：在國(guó)外，由于項(xiàng)目周期長(zhǎng)，中間變數(shù)多，從立項(xiàng)之初，就要充分考慮到各種問(wèn)題，“招投標(biāo)過(guò)程中企業(yè)的一份企劃書由設(shè)計(jì)方、施工方、金融機(jī)構(gòu)、律師等專業(yè)團(tuán)隊(duì)打磨幾輪完成，光是企劃書的造價(jià)就高達(dá)500萬(wàn)-1000萬(wàn)美金”。而在國(guó)內(nèi)則是先做了再說(shuō)，問(wèn)題都是在過(guò)程中才慢慢出現(xiàn)，并沒(méi)有一個(gè)合同能夠約定責(zé)任主體；同時(shí)，一些地方政府關(guān)于迫于經(jīng)濟(jì)環(huán)境或者政績(jī)等因素，在缺乏科學(xué)測(cè)算論證，在對(duì)項(xiàng)目在未來(lái)相當(dāng)長(zhǎng)的一個(gè)時(shí)期的收入預(yù)期缺乏必要的評(píng)估測(cè)算的基礎(chǔ)上，盲目的上項(xiàng)目，進(jìn)而帶來(lái)項(xiàng)目后期運(yùn)營(yíng)的風(fēng)險(xiǎn)，甚至導(dǎo)致項(xiàng)目半道流產(chǎn)，這些都需要我們從容去面對(duì)。
作為國(guó)家基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)主力軍的建筑施工企業(yè)，在當(dāng)前深化改革、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)和經(jīng)濟(jì)運(yùn)行方式進(jìn)一步調(diào)整的大背景下， 深刻領(lǐng)會(huì)“鼓勵(lì)社會(huì)資本通過(guò)特許經(jīng)營(yíng)等方式，參與城市基礎(chǔ)設(shè)施等有一定收益的公益性事業(yè)投資和運(yùn)營(yíng)。”的科學(xué)內(nèi)涵，牢固樹立依法履行項(xiàng)目契約，依法企業(yè)的基本理念。堅(jiān)持依法合規(guī)、重諾履約、公開(kāi)透明、公眾受益、積極穩(wěn)妥的理念；以求真務(wù)實(shí)的態(tài)度，準(zhǔn)確把握PPP模式與BT模式的在合作方式、支付方式、利益訴求以及風(fēng)險(xiǎn)管理等諸多方面的差異，建立健全協(xié)調(diào)管理機(jī)構(gòu)，細(xì)化方案，落實(shí)責(zé)任；著力構(gòu)建適合PPP模式發(fā)展的制度環(huán)境；以科學(xué)的態(tài)度、嚴(yán)謹(jǐn)?shù)淖黠L(fēng)，合理吸收企業(yè)在過(guò)去BT、BOT項(xiàng)目管理運(yùn)營(yíng)中的成功經(jīng)驗(yàn)，防范和規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，搶占先機(jī)，借國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策調(diào)整的東風(fēng)，搭乘新一輪基礎(chǔ)建設(shè)的早班車，實(shí)現(xiàn)企業(yè)跨越式可持續(xù)發(fā)展。
作為建筑施工企業(yè)大軍中普通一員，深感企業(yè)發(fā)展的每一步都與自身的成長(zhǎng)進(jìn)步休戚相關(guān)；但因自己才學(xué)疏淺，對(duì)資本、對(duì)經(jīng)濟(jì)都是個(gè)實(shí)實(shí)在在的門外漢。因而也只能本著學(xué)習(xí)的態(tài)度，難免掛一漏萬(wàn)，并且唯恐出現(xiàn)許多錯(cuò)誤而造成誤導(dǎo)。但PPP作為一種以各參與方“雙贏”或者“多贏”為合作理念的現(xiàn)代融資模式，必將為國(guó)家建設(shè)和企業(yè)跨越式發(fā)展創(chuàng)造許多天載難逢的發(fā)展機(jī)遇，需要我們每個(gè)從業(yè)者在學(xué)習(xí)中摸索，在實(shí)踐中鞏固提高。那么就讓這篇拙文成為自己向同仁們發(fā)出的一份郵件、一個(gè)善意的邀請(qǐng)，以便與大家共同學(xué)習(xí)探討、商榷提高。
